Comprar un piso en España nunca ha sido tan caro. El metro cuadrado de la vivienda libre alcanzó en 2025 los 2.230 euros, un 7% por encima del pico de la burbuja de 2007, según el último boletín del Observatorio de Vivienda y Suelo del Ministerio de Vivienda. El dato confirma que llevamos cinco años seguidos de subidas y que el esfuerzo para acceder a una casa se ha vuelto casi una quimera.
Cuánto ha subido (y lo que eso supone para tu bolsillo)
El precio medio del metro cuadrado ha subido un 13,1% solo en 2025, el quinto año consecutivo de aumentos. Para hacerte una idea: en 2014, el mínimo de los últimos 20 años estaba en 1.463 euros/m². Hoy cuesta casi un 53% más. El récord anterior, en pleno ‘boom’ de 2007, fueron 2.085 euros/m²; ya lo hemos superado con holgura.
Lo que duele no es solo la cifra absoluta, sino la tasa de esfuerzo: ya necesitas destinar el 35,5% de la renta bruta de tu hogar solo para pagar la hipoteca o la entrada mes a mes. En cristiano: si una familia ingresa 2.000 euros netos al mes, 710 se los come la vivienda. Y eso sin contar luz, gas, comunidad ni los muebles.
Por qué comprar piso se ha vuelto una misión imposible para los jóvenes
El informe clava otro dato que hiela la sangre: hacen falta 7,98 años de renta bruta íntegra para comprar una vivienda media. Dicho de otro modo, si ganas 20.000 euros brutos al año (un sueldo habitual para muchos menores de 35), tendrías que ahorrar la totalidad de tu nómina durante ocho años para poder pagar el piso al contado. Como eso no ocurre, la realidad es peor: la entrada del 20% más los gastos te piden casi 50.000 euros por adelantado.
Y si recurres a una hipoteca, el Euríbor (el índice al que se referencian la mayoría de las hipotecas variables en España) sigue lejos del 0% de hace una década. Así que la cuota mensual se dispara, y encima el banco te exige que no superes el 35% de tus ingresos. Con los precios actuales, solo uno de cada tres jóvenes emancipados podría cumplir esa regla sin ayuda familiar.
Más hipotecas sí, pero ¿al precio de qué?
El año pasado se firmaron 501.073 hipotecas, un 17,8% más que en 2024, el mayor número desde 2012. Ya son el 66,6% de las compraventas, siete puntos más que el año anterior. A primera vista parece una buena noticia: el crédito fluye. Pero ojo, este repunte se está produciendo con un Euríbor alto, lo que encarece brutalmente la deuda a largo plazo. Las familias se están atando a cuotas que pueden ser insostenibles si los ingresos no crecen al mismo ritmo.
Mientras, la construcción de obra nueva arroja cifras contradictorias. Las viviendas iniciadas subieron hasta 137.330 unidades, el mejor dato en 16 años, pero las terminadas cayeron un 9%, hasta 91.896. Traducción: se empiezan más promociones de las que se acaban, y las que llegan al mercado no dan abasto para frenar la escalada de precios. La vivienda protegida, que podría aliviar algo la situación, solo ha movilizado 4.035 millones en licitaciones desde 2019, lejos de lo que haría falta.
Nunca habíamos pagado tanto por un techo mientras la brecha entre ingresos y precio de la vivienda se ensancha sin remedio.
En resumen (para tu bolsillo y tu salud mental)
- 💸 ¿Qué ha cambiado? El precio del m² ha subido un 13,1% en 2025 y ya supera en un 7% el máximo de la burbuja de 2007.
- 👥 ¿A quién afecta exactamente? A cualquier persona que quiera comprar, pero sobre todo a jóvenes y hogares con ingresos medios o bajos que ven cómo el esfuerzo financiero se come un tercio de su renta.
- ✅ ¿Qué puedes hacer al respecto? Si estás pensando en comprar, revisa a fondo el Euríbor y pide simulaciones realistas; si no llegas, explora ayudas autonómicas de vivienda o fórmulas como el alquiler con opción a compra que pueden dar algo de oxígeno.
